כסף כסף - הבלוג

בכסף, ידע זה עושר

איך להשקיע בקרנות נדל"ן (REITs)? (מדריך למתחילים)

איך להשקיע בקרנות נדל"ן (REITs)? (מדריך למתחילים)

"אני רוצה להשקיע בנדל״ן, אבל אין לי 2 מיליון שקל לדירה". יש פתרון! קרנות נדל״ן (REITs) מאפשרות לכם להשקיע בנדל״ן עם 1,000 שקל. אתם מקבלים חלק מהשכירות, חלק מעליית הערך, ואפשר למכור בכל רגע. זה כמו להיות בעלים של דירה - בלי הכאב ראש של שוכרים, תיקונים, וועד בית. בואו נראה מה זה REITs, איך זה עובד, והאם זה באמת כדאי.

מה זה REIT?

ההגדרה הפשוטה:

REIT = Real Estate Investment Trust = קרן השקעות בנדל״ן

אתם קונים מניה בקרן
↓
הקרן קונה נכסי נדל״ן (קניונים, משרדים, דירות)
↓
הקרן משכירה את הנכסים
↓
אתם מקבלים חלק מהשכירות (דיבידנד)

דוגמה:

קניתם 100 מניות של קרן נדל״ן ב-50 ש״ח = 5,000 ש״ח
הקרן משלמת 5% דיבידנד שנתי
אתם מקבלים: 250 ש״ח לשנה
+ עליית ערך של הנכסים

למה להשקיע ב-REITs?

5 יתרונות חזקים:

1. כניסה נמוכה

  • דירה: 2,000,000 ש״ח
  • REIT: 1,000 ש״ח

2. הכנסה פסיבית

  • דיבידנדים רבעוניים
  • בממוצע 4-7% שנתי

3. נזילות

  • דירה: קשה למכור (חודשים)
  • REIT: קל למכור (דקות)

4. פיזור

  • במקום דירה אחת
  • חלק מ-50 נכסים

5. ללא כאב ראש

  • אין שוכרים
  • אין תיקונים
  • אין ועד בית

💡 חשבו תשואה על REIT עם מחשבון תשואת דיבידנד!

סוגי REITs

1. REITs למגורים

מה זה:

  • קרן שמשקיעה בדירות להשכרה

דוגמאות:

  • בארה״ב: Equity Residential, AvalonBay
  • בישראל: אין (עדיין)

תשואה:

  • 4-6% דיבידנד
  • 3-5% עליית ערך
  • סה״כ: 7-11% שנתי

2. REITs מסחריים (קניונים, משרדים)

מה זה:

  • קרן שמשקיעה בקניונים ומשרדים

דוגמאות:

  • בארה״ב: Simon Property Group, Boston Properties
  • בישראל: מלישרון, גזית גלוב

תשואה:

  • 5-7% דיבידנד
  • 2-4% עליית ערך
  • סה״כ: 7-11% שנתי

3. REITs תעשייתיים (מחסנים, לוגיסטיקה)

מה זה:

  • קרן שמשקיעה במחסנים ומרכזי לוגיסטיקה

דוגמאות:

  • Prologis, Duke Realty

תשואה:

  • 3-5% דיבידנד
  • 5-8% עליית ערך
  • סה״כ: 8-13% שנתי

למה זה חם:

  • אמזון וסחר מקוון צריכים מחסנים!

4. REITs בריאות (בתי אבות, בתי חולים)

מה זה:

  • קרן שמשקיעה במבני בריאות

דוגמאות:

  • Welltower, Ventas

תשואה:

  • 4-6% דיבידנד
  • 3-5% עליית ערך
  • סה״כ: 7-11% שנתי

איך קונים REITs?

3 דרכים:

דרך 1: מניות REIT בבורסה

מה זה:

  • קניית מניה של קרן נדל״ן

יתרונות:
✅ נזיל
✅ שליטה מלאה

חסרונות:
❌ צריך חשבון מסחר
❌ צריך לבחור קרנות

איך:

  • פתחו חשבון מסחר
  • קנו מניות של REITs

דרך 2: קרן סל (ETF) של REITs

מה זה:

  • קרן שמשקיעה בהרבה REITs

דוגמאות:

  • VNQ (ארה״ב)
  • VNQI (עולמי)

יתרונות:
✅ פיזור מיידי
✅ פשוט
✅ דמי ניהול נמוכים (0.1-0.3%)

חסרונות:
❌ פחות שליטה

המלצה: זו הדרך הטובה ביותר למתחילים!

💡 השוו קרנות סל עם מחשבון השוואת קרנות!

דרך 3: קרן נאמנות נדל״ן

מה זה:

  • קרן נאמנות ישראלית שמשקיעה בנדל״ן

יתרונות:
✅ מנוהל מקצועית

חסרונות:
❌ דמי ניהול גבוהים (1-2%)
❌ פחות נזיל

כמה להשקיע ב-REITs?

ההמלצה:

5-15% מתיק ההשקעות

דוגמה:

תיק השקעות: 100,000 ש״ח

חלוקה:
- מניות: 50% = 50,000 ש״ח
- אג״ח: 30% = 30,000 ש״ח
- REITs: 10% = 10,000 ש״ח
- זהב: 10% = 10,000 ש״ח

למה לא יותר?

  • REITs תנודתי כמו מניות
  • תלוי בשוק הנדל״ן
  • צריך פיזור

💡 תכננו את התיק עם מחשבון תמהיל השקעות!

דוגמה מעשית: משפחת לוי

המצב:

  • דני, 40, רוצה להשקיע בנדל״ן
  • אין לו 2 מיליון לדירה
  • יש לו 50,000 ש״ח

האפשרויות:

אפשרות השקעה תשואה שנתית הכנסה שנתית
דירה להשכרה 2,000,000 ש״ח 4% 80,000 ש״ח
REIT 50,000 ש״ח 8% 4,000 ש״ח

מה הוא עשה:

קנה קרן סל VNQ (REITs ארה״ב):
- השקעה: 50,000 ש״ח
- דיבידנד: 4.5% = 2,250 ש״ח לשנה
- עליית ערך: 4% = 2,000 ש״ח לשנה
- סה״כ תשואה: 8.5% = 4,250 ש״ח לשנה

אחרי 10 שנים:

50,000 ש״ח
בתשואה של 8.5% שנתי
= 114,000 ש״ח

יתרונות שקיבל:
✅ לא צריך להתעסק עם שוכרים
✅ נזיל - יכול למכור בכל רגע
✅ מפוזר - חלק מ-100 נכסים
✅ הכנסה פסיבית רבעונית

💡 חשבו את התוצאה עם מחשבון ריבית דריבית!

REITs מול דירה להשכרה

קריטריון REIT דירה להשכרה
השקעה מינימלית 1,000 ש״ח 2,000,000 ש״ח
תשואה שנתית 7-11% 4-6%
נזילות גבוהה (מוכרים בדקות) נמוכה (חודשים)
כאב ראש אפס גבוה (שוכרים, תיקונים)
פיזור גבוה (עשרות נכסים) נמוך (נכס אחד)
מיסוי מס רווח הון 25% מס שכירות 10-47%
תחזוקה אפס גבוהה

מסקנה: REIT מנצח בכמעט כל קריטריון!

הטעויות הנפוצות

טעות 1: להשקיע יותר מדי

❌ "אני משקיע 50% ב-REITs"

✅ פתרון: מקסימום 15%. REITs תנודתי.

טעות 2: לקנות רק REITs ישראלי

❌ "אני קונה רק בישראל"

✅ פתרון: פזרו גם לארה״ב ועולם.

טעות 3: לקנות בשיא השוק

❌ "נדל״ן עלה 30%, אני קונה!"

✅ פתרון: קנו בהדרגה, לא בשיא.

טעות 4: לא לבדוק דיבידנד

❌ "קניתי REIT בלי לבדוק דיבידנד"

✅ פתרון: בדקו שהדיבידנד יציב ולא יורד.

מתי כדאי להשקיע ב-REITs?

תרחישים חיוביים:

1. ריבית יורדת

ריבית יורדת → משכנתאות זולות → נדל״ן עולה → REITs עולה

2. כלכלה חזקה

כלכלה חזקה → חברות שוכרות משרדים → REITs עולה

3. אינפלציה בינונית

אינפלציה 2-4% → שכירות עולה → REITs עולה

תרחישים שליליים:

1. ריבית עולה

ריבית עולה → משכנתאות יקרות → נדל״ן יורד → REITs יורד

2. מיתון

מיתון → חברות סוגרות → פחות שכירות → REITs יורד

3. סחר מקוון (לקניונים)

אמזון גדל → קניונים סובלים → REITs קניונים יורד

שאלות נפוצות

מה ההבדל בין REIT לדירה להשכרה?
REIT = נזיל, מפוזר, ללא כאב ראש. דירה = השקעה גדולה, כאב ראש.

כמה תשואה אפשר לצפות?
7-11% שנתי בממוצע (דיבידנד + עליית ערך).

האם REITs בטוח?
לא. זה תנודתי כמו מניות. אבל פחות מסוכן מדירה אחת.

איזה REIT לקנות?
למתחילים: קרן סל VNQ (ארה״ב) או VNQI (עולמי).

האם יש REITs בישראל?
כן, אבל מוגבל. עדיף לקנות בארה״ב.

כלים שיעזרו לכם

מחשבונים חינמיים באתר שלנו:

סיום

REITs זה הדרך החכמה להשקיע בנדל״ן בלי להיות עשיר ובלי כאב ראש. אתם מקבלים חלק מהשכירות, חלק מעליית הערך, ואפשר למכור בכל רגע. זה לא מושלם - יש תנודתיות, יש סיכונים. אבל לרוב האנשים, זה הרבה יותר טוב מלקנות דירה להשכרה.

אז אם אתם רוצים להשקיע בנדל״ן - התחילו עם REIT. קנו קרן סל, תהנו מהדיבידנדים, ותישנו בשקט. 🏢

קטגוריות: חיסכון והשקעות נדל״ן
תגיות: REITs קרנות נדל״ן השקעה בנדל״ן דיבידנדים נדל״ן מסחרי קרן סל נדל״ן VNQ השקעות פסיביות הכנסה פסיבית
← חזרה לכל הפוסטים